存儲(chǔ)漲價(jià)難以避免，供需缺口竟達(dá)200%！明年缺貨態(tài)勢(shì)延續(xù)

慧榮科技總經(jīng)理茍嘉章在近日接受采訪時(shí)稱，由于人工智能應(yīng)用的大規(guī)模拓展，全球存儲(chǔ)器產(chǎn)業(yè)正面臨一場(chǎng)具有結(jié)構(gòu)性且持續(xù)長周期的嚴(yán)重缺貨狀況。

他透露，SK海力士、三星和美光這三大DRAM原廠；以及除這三大廠外，還包括鎧俠、長江存儲(chǔ)等在內(nèi)的NAND內(nèi)存供應(yīng)商，其產(chǎn)能已全部被一掃而空。

茍嘉章指出，目前市場(chǎng)的供需缺口已從原先預(yù)估的七、八成擴(kuò)大至一倍，雖然其中存在客戶重復(fù)下單情況，但鑒于供給缺口巨大，缺貨問題明年絕對(duì)無法解決，市場(chǎng)轉(zhuǎn)機(jī)恐怕要延至2027年下半年才能出現(xiàn)。

茍嘉章強(qiáng)調(diào)，從SK海力士已公布的“2026年產(chǎn)能全部銷售”，印證這波DRAM需求真的非常強(qiáng)勁，價(jià)格飆升是可預(yù)期的事。

他還指出此波缺貨非單純“暫時(shí)供應(yīng)緊張”，而是供需節(jié)奏與產(chǎn)能布局同步錯(cuò)位。

茍嘉章進(jìn)一步指出，除了HBM這種高端產(chǎn)品，傳統(tǒng)DRAM與NAN 的供應(yīng)也出現(xiàn)瓶頸，例如服務(wù)器用DDR5的部分訂單，目前交貨比例僅能達(dá)到約70%。

另外由于客戶為搶料，提前下單、重復(fù)下單現(xiàn)象增多，使得產(chǎn)能分配更加復(fù)雜。

茍嘉章剖析，此次缺貨并非短暫現(xiàn)象。有一種看法表明，傳統(tǒng)DRAM或許在2027年之后才會(huì)開始趨于穩(wěn)定，然而NAND與高容量存儲(chǔ)的需求有可能會(huì)延續(xù)到2028年，甚至更久。